贝莱德资产过万亿 表现亮眼被看好

贝莱德近日公开的最新财报指出,该公司的资产规模首度超过了五万亿美元,据老虎证券分析师获悉,贝莱德预期下一季度资产规模将进一步攀高。分析人士指出,目前海外传统基金业务收益率出现下滑趋势,而追踪指数的交易型开放式指数基金却表现较好,这也影响了全球基金行业整体的发展取向。
大航海证券:贝莱德资产过万亿 表现亮眼被看好
目前贝莱德ETF业务仍在快速增长,对于华尔街竞争对手而言,真正存在威胁的还不仅是其资产规模,而是其自行研发的风险管理与交易平台阿拉丁,这个平台影响着全球15万亿美元的资产。
据贝莱德介绍,其位于华盛顿州的数据中心每天都有共计6000台电脑日夜运作,替合计170多家银行、退休金、保险公司、主权投资者以及捐赠基金进行有效的市场风险分析。并有偿提供给全球约17000多位交易员使用,让管理11万亿美元的专业投资者在风险评估和资产买卖上据此做决策。再加上贝莱德直接管理的资产,依赖这一平台的资金规模已超过15万亿美元,占据全球225万亿美元金融总资产的近7%,影响力极大。
老虎证券分析师了解,“阿拉丁”平台是基于大量可靠的历史数据,并采用一种算法,以预测股票及债券等资产在未来特定条件下的数据分析统计结果。“阿拉丁”则对概率较高的预测细化到每天,例如对一家使用该服务的养老机构,该平台还可以提供债券到期信息及利率下跌时债券的走势以及对手方破产时可能带来的影响。
与此同时,对于发生概率较低但影响广泛的极端情况也可以预测,如机构可以利用阿拉丁来预测旗下资产重新经历2008年危机时的表现,或者预测联储加快加息进程或全球范围出现大型传染病时的资产表现。
除了预测资产的趋势之外,“阿拉丁”还可以预测各类型资产的关联性,以及特定条件下这一关联性对资产价格的进一步影响,但某些公司看似没有相关性,也会在一定环境下跟风下跌。而对于一些持有高度分散化组合的基金公司,这种关联性预测有助于掌控风险并及时调仓换股。
据老虎证券获悉,在2008年的金融危机中,金融机构大规模“失血”,但贝莱德却表现上佳。一开始贝莱德是抵押担保债券的主要投资者,但由于准确把控风险,其不但毫发无损,甚至还挤出5400万美元利润用于分红。贝莱德也因此成为美国政府和机构的座上宾,为后者如何度过各种危机提供建议。
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